Ordem Limitada vs Ordem Stop: Diferenças-Chave e Como Utilizá-las

Negociar nos mercados financeiros pode muitas vezes parecer como aprender uma nova linguagem. Para novos traders, termos como ordem limitada e ordem stop ou mesmo trailing stop loss podem parecer confusos no início. Mas não se preocupe — neste guia sobre ordem limitada vs ordem stop, vamos explicar tudo passo a passo, com exemplos práticos e dicas úteis para ajudá-lo a tomar decisões de negociação mais informadas e seguras. Começaremos com a pergunta básica: “O que é uma ordem de mercado?” antes de avançar para “O que são ordens stop e limitada?”. Ao final, você entenderá claramente a diferença entre uma ordem limitada e uma ordem stop — e saberá quando e como usar cada uma para obter vantagem. Vamos começar!

Ordem Limitada vs Ordem Stop: O que é uma Ordem de Mercado e como ela se compara às Ordens Limitada e Stop?

Antes de explorarmos as diferenças entre ordem limitada e ordem stop, é essencial entender o que é uma ordem de mercado. Uma ordem de mercado é a maneira mais simples e direta de comprar ou vender um ativo — ela é executada instantaneamente ao melhor preço disponível. Por exemplo, se você quiser comprar ações da Apple e fizer uma ordem de mercado, seu corretor executará o pedido imediatamente, independentemente do preço. Embora seja rápida, nem sempre é a estratégia mais inteligente, especialmente em períodos de alta volatilidade, quando os preços podem mudar abruptamente. É exatamente nesses casos que entram as ordens limitadas e stop — elas oferecem mais controle sobre seus pontos de entrada e saída. Agora que entendemos o que é uma ordem de mercado, vamos aprofundar a diferença entre ordem limitada e ordem stop.

Principais Diferenças: Ordem Limitada vs Ordem Stop

Ordem limitada vs ordem stop — o que realmente as diferencia?

Ordem Limitada:

Uma ordem limitada permite que você defina um preço específico no qual deseja comprar ou vender um ativo. A ordem só será executada se o mercado atingir esse preço ou um preço melhor. Existem dois tipos principais de ordens limitadas:

1) Ordem de compra limitada: definida abaixo do preço atual do mercado.
2) Ordem de venda limitada: definida acima do preço atual do mercado.

Por exemplo: se o par EUR/USD estiver sendo negociado a 1,1000 e você quiser comprar apenas se o preço cair para 1,0950, deve colocar uma ordem de compra limitada em 1,0950. Entendido? Agora vejamos o outro lado da comparação entre ordem limitada e ordem stop.

Ordem Stop:

Uma ordem stop é um pouco diferente de uma ordem limitada. Ela se transforma em uma ordem de mercado assim que o preço de gatilho (chamado de “stop”) é alcançado. Assim como a ordem limitada, existem dois tipos principais de ordens stop:

1) Ordem de compra stop: definida acima do preço atual do mercado.

2) Ordem de venda stop: definida abaixo do preço atual do mercado.

Exemplo: se você acredita que o EUR/USD continuará subindo após romper 1,1050, pode colocar uma ordem de compra stop em 1,1050. Assim que esse nível for atingido, a operação será executada ao próximo preço disponível. Para resumir, aqui estão as principais diferenças que você precisa saber:

• Uma ordem limitada visa obter o melhor preço possível.
• Uma ordem stop ajuda a proteger contra perdas potenciais e a capturar o momentum do mercado.

Ordens Limitadas e Ordens Stop: Papel na Estratégia de Negociação

Quando alguém pergunta “O que são ordens stop e limitada?”, geralmente quer entender como esses dois tipos de ordens se encaixam em uma estratégia de negociação. Embora ambas sejam ferramentas poderosas, elas têm finalidades diferentes dentro de sua abordagem de trading. Aqui estão alguns pontos-chave para ajudá-lo a decidir quando usar uma ordem limitada e quando usar uma ordem stop.

Use ordens limitadas quando desejar entrar ou sair do mercado a um preço específico. Elas são ideais em períodos de baixa volatilidade e quando não há pressa, evitando deslizamentos de preço (slippage).

Por outro lado, use ordens stop quando quiser aproveitar uma quebra de preço (breakout), proteger uma posição aberta ou garantir uma saída rápida se o mercado se mover contra você. A melhor forma de entender a diferença entre ordem limitada e ordem stop é observar como cada uma se adapta ao seu estilo e aos seus objetivos de negociação.

Prós e Contras: Ordem Limitada vs Ordem Stop

Vamos detalhar os prós e contras de cada tipo de ordem para facilitar seu processo de decisão:

Vantagens da Ordem Limitada:

• Maior controle sobre o preço.
• Evita deslizamentos (slippage).
• Ideal para operações em mercados laterais (range trading).

Desvantagens da Ordem Limitada:

• Se o mercado não atingir o preço desejado, a ordem pode não ser executada.

Vantagens da Ordem Stop:

• Excelente para gerenciamento de risco.
• Ajuda a capturar movimentos de impulso (momentum).
• Essencial para estratégias de tendência (trend trading).

Desvantagens da Ordem Stop:

• Transforma-se em uma ordem de mercado — pode ocorrer deslizamento.
• Pode ser executada a um preço pior durante períodos de alta volatilidade.

Compreender o que são ordens stop e limitada ajuda você a tomar decisões mais assertivas, escolhendo as ferramentas certas no momento ideal.

Se você chegou até aqui, já deve ter uma boa compreensão das ordens limitadas e stop. Mas, caso ainda tenha dúvidas, vejamos um exemplo prático:

Imagine que você está negociando ações da Tesla, atualmente cotadas a US$ 800. Acredita que o preço cairá antes de subir novamente? Então coloque uma ordem de compra limitada em US$ 780. Por outro lado, se acredita que o preço ultrapassará US$ 820, use uma ordem de compra stop para capturar o movimento de alta. E se quiser limitar sua perda máxima a US$ 20 por ação, adicione um trailing stop loss à sua operação. Usar corretamente esses tipos de ordens é fundamental para construir um plano de negociação sólido e de longo prazo.

Conclusão: Como dominar as Ordens Limitada e Stop para uma melhor experiência de trading

Agora você deve ter uma compreensão clara do que é uma ordem de mercado, o que são ordens limitada e stop, e suas diferenças principais. Essas ferramentas são indispensáveis para qualquer trader que deseja tomar decisões racionais e informadas. Mas, para utilizá-las com confiança, é essencial compreender o contexto em que cada tipo de ordem funciona melhor.

Uma das maiores vantagens das ordens limitadas e stop é que elas eliminam as decisões emocionais no trading — algo que pode prejudicar seu conta de negociação. Quando se negocia com dinheiro real, é fácil deixar as emoções interferirem, levando a compras ou vendas impulsivas. Ao usar ordens limitadas e stop, você planeja suas ações com antecedência, de forma lógica e disciplinada. Veja alguns pontos-chave a lembrar:

• A ordem limitada ajuda a controlar o preço, definindo pontos de entrada e saída.
• A ordem stop ajuda a gerenciar o risco, permitindo entrar ou sair quando certos níveis são atingidos.
• A ordem de mercado oferece velocidade, mas menos precisão.
• Um trailing stop loss ajuda a garantir lucros à medida que o mercado se move a seu favor.
• Combinadas, essas ferramentas oferecem uma vantagem estratégica no mercado.

Da próxima vez que alguém perguntar “O que é uma ordem de mercado?” ou “Qual a diferença entre ordem limitada e ordem stop?”, você não apenas saberá responder, mas também terá experiência prática para explicar!

Esperamos que tenha gostado deste guia sobre ordens limitadas e stop. Fique atento para mais cursos educativos na EC Markets Academy.